5月7日，群智咨询发文称，2026年，全球电视市场正面临成本上行与存量博弈的双重挤压。AI算力驱动的存储成本普涨正在重塑电视整机的BOM成本结构，飙升的成本使得原本徘徊在获利边缘的电视厂商更加艰难，倒逼行业走向“技术升维与降规保规模”的分化路径，市场底层逻辑正从“以价换量”向“价值驱动”切换。

一、成本重压：存储涨价触发TV产业链多米诺效应

此轮存储芯片涨价并非传统意义上的周期性波动，而是由AI算力需求呈现爆发式增长所导致的系统性供需不足。群智咨询认为其深度和持续性远超以往历史周期，并正在从根本上重塑未来几年TV产业的成本底层逻辑，将对全球TV市场产生以下影响：

（一）部分机型存储芯片将超越显示面板成为TV BOM第一大成本部件

群智咨询预测，今年二季度DDR4及eMMC存储芯片价格依然维持较大幅度上涨，并预计2026年下半年维持上涨趋势。到今年三季度，在部分机型的BOM结构中存储芯片的成本或将超过面板，成为电视BOM成本中占比最高的零部件。这一成本结构性变化将严重压缩整机厂商的利润空间，一方面，电视品牌今年硬件业务恐将面临更加严峻的亏损压力；另一方面，也迫使整机厂商在市场、产品及供应链等方面采取更具变革性的调整以应对长期成本架构的变化。

（二）整机出货节奏前高后低，预计2026年全球大盘总量同比下降1.9%

受世界杯备货及原材料涨价需求Pull-in影响，一季度品牌和代工厂出货强劲，二季度头部品牌仍在积极提前出货；然而，成本高涨或将显著抑制需求，尤其是新兴市场的小品牌缺乏产品溢价能力，将难以承受成本飙涨带来的冲击，需求将受到显著冲击。群智咨询预计下半年全球TV出货量将下跌5.8%，全年呈现“上半年强、下半年弱”的趋势。综合考虑存储涨价因素，群智咨询将2026年出货规模预测下调了230万台，大盘规模同比下降1.9%。

（三）行业向价值驱动转型，推动产品结构重构

在成本普涨的压力下，尽管整体出货规模难免受到冲击，但也有望加速推动产品结构的升级。一方面，新兴市场、小客户对价格敏感度高；另一方面，品牌为了平衡成本压力和经营利润，将缩减入门级产品份额，积极增加中高端产品布局。综合来看，低端入门级产品受成本冲击最为明显，群智咨询预计，2026年43”及以下电视的份额将下降2.6%。与此同时，头部品牌正全力推动高端大尺寸化进程，以优化利润空间，有望带来55”~75”中大尺寸电视规模增长，推动电视行业将加速向“价值驱动”转型。

高端产品如RGB - Mini LED、SQD - Mini LED、OLED以及超大尺寸（85英寸及以上）产品拥有较高的技术溢价空间，将成为品牌转嫁成本的核心载体。在规格升级的推动下，2026年的新品发布价格有一定幅度上涨，成为品牌利润护城河。而中端主流产品通过“配置升级+价格微涨”或者“降硬件 + 强软件”等举措兼顾稳大盘和对冲成本压力。

二、策略分化：区域策略分化，马太效应加剧，规格差异成破局抓手

面对成本飙升的压力，电视品牌摒弃“一刀切”涨价，在规模与利润间寻求动态平衡，呈现出显著的区域与产品双分化特征。

（一）区域市场：中国市场技术升级支撑涨价，海外市场保守价格策略推动产品逻辑重构

中国市场：头部品牌施行“新品升规提价”策略。中高端产品借助RGB/SQD - Mini LED、165/180Hz高刷以及AI画质引擎的性能升级，提升产品附加值；低端产品则通过降低存储规格来对冲成本。根据群智咨询的统计数据，高端同系列新品的发布价格相比2025年同系列同尺寸的产品发布价格涨幅预计在15%~30%之间，而中低端产品价格则上调3%~10%，而部分新品实际零售价格亦维持相对积极促销。整体而言，中国电视市场受国补影响减弱、需求疲软、终端价格上涨等诸多因素影响，预计2026年中国市场电视出货量为3050万台，同比下滑5.5%。

海外市场：成熟市场头部品牌软硬件强协同，稳价保规模；新兴市场差异化产品对冲成本压力。根据群智咨询对海外主要区域尤其是北美市场2026年新品发布价格的跟踪发现，同系列产品2026年新品发布价格与2025年发布价格相比，并未出现普遍上调的情况。头部品牌凭借供应链优势及硬件规格调整，在成本高涨的压力下，对新品定价仍持保守策略，但同时实际促销力度仍在减弱。一方面巩固硬件的竞争力，部分新品价格随技术升级上涨5%~15% (如Sony Bravia 3系等)；另一方面，头部品牌亦希望借助硬件与OS的强协同效应，降低硬件规格、强化软件功能，维持主流产品价格的相对稳定（如三星QN系列等）。在硬件盈利承压的背景下，头部品牌正通过“硬件降本+软件补利”的模式保障综合竞争力。而中小品牌迫于成本压力和头部品牌”稳价保规模”策略，生存空间将被进一步挤压。

针对新兴市场，品牌普遍延缓提价节奏，头部品牌拟依托规模效应摊薄成本，抢占市场份额，防范基础销量大幅下滑。此外，品牌积极推动FHD产品大尺寸化，2025年已推出50英寸FHD产品，预计2026年下半年55英寸FHD产品也将面世，通过降低面板与硬件规格，对冲存储成本上涨压力。

综合来看，受原材料成本上涨影响，2026年全球电视厂商区域策略明显分化，而差异化产品规格或将成为2026年TV市场破局的核心抓手之一。

（二）头部效应增强，小厂商或将面临大洗牌

头部品牌凭借更强的供应链韧性、技术储备以及全球渠道布局，有望在此轮竞争中进一步压缩二线品牌和区域本土化品牌的生存空间，实现市场份额增长，推动行业集中度提高。而由代工厂链接的海外小客户，将面临更剧烈的成本波动和需求下调的压力。此轮存储涨价周期中代工厂商纷纷将存储上涨的成本转嫁给下游客户，而小品牌本身溢价空间低，成本承受能力弱，预计需求规模将受到显著冲击，白牌市场以及尾部品牌或将面临大洗牌。综合来看，2026年电视市场马太效应加剧，强者恒强，头部品牌的需求保持稳健，而TV代工需求面临考验，根据群智咨询预测，全球Top10品牌市占率将进一步提升2.3%至71.9%，而代工市场出货规模将同比下降7.0%。

总结

2026年，全球TV市场在成本大幅上涨的重压之下困难重重。尤其对于缺乏存储供应链优势的厂商而言，将面临生存挑战；然而也是“危中有机”，特别是对于拥有集团供应链资源和产品技术护城河的品牌，将是巩固市场份额的好契机，但同时也要经得住市场需求波动和库存管理的考验。品牌能否在存储成本飙升的环境中保持竞争力，除了供应链资源之外，群智咨询认为关键还在于整体运营的灵活性与协同效率。唯有在全球各市场中灵活的推动“硬件军备竞赛”与“降本增效”协同模式，在价格上涨和规模之间实现有效平衡，才能在存储新周期稳住基本盘并抢占市场机会。